Küresel piyasalar

Dün piyasalarda neler oldu?

Dün ABD piyasaları, haftalık işsizlik maaşı başvurularının Kasım 2023’ten bu yana gördüğü zirve seviyesine yükselmesiyle faiz indirim beklentilerinin güçlenmesi sonucunda alıcılı seyir izledi.

ABD’de ilk kez işsizlik maaşı başvurusunda bulunanların sayısı, 4 Mayıs ile biten haftada önceki haftaya kıyasla 22.000 kişi artarak 231.000’e çıktı. Kasım 2023'ten sonraki en yüksek seviyeye ulaşan başvuru sayısının 212.000 olması bekleniyordu. İşsizlik maaşı başvuru sayılarına dair önceki haftanın verisi de yukarı yönlü revize edilerek 208.000’den 209.000’e çıkarıldı. Geçen hafta itibarıyla 4 haftalık ortalama işsizlik maaşı başvuru sayısı 4.750 kişi artışla 215.000’e yükseldi. Süregelen işsizlik maaşı başvuru sayısı ise 27 Nisan ile biten haftada 17.000 kişi artarak 1,78 milyona yükseldi.

İstihdam piyasasının yavaşladığına işaret eden veri sonrası, Fed’in faiz patikası cephesinde güvercin yaklaşım sergileyebileceği yönündeki beklentilerin tekrar öne çıktığını gözlemliyoruz. Fed Watch Tool’a göre ilk faiz indiriminin 25 baz puan ile Eylül ayında gerçekleşebileceği yönündeki beklenti piyasalarda %49,6 oranında fiyatlanarak baskınlığını sürdürüyor. İkinci faiz indiriminin ise %36,9 olasılıkla Aralık ayında gerçekleşeceği tahmin ediliyor. Bu çerçevede 2 yıllık tahvil faizi %4,81, 10 yıllık tahvil faizi de %4,45 seviyesine geriledi. VIX endeksi 0,31 puan düşüşle 12,69 seviyesinde gerçekleşti.

S&P 500 endeksi %0,51 artışla izleyerek 5.214,08 seviyesinden kapanırken, Dow Jones endeksi %0,85 değer kazancıyla 39.387,76 seviyesinden günü tamamladı. Nasdaq endeksi ise %0,27 artışla 16.346,27 seviyesinden günü tamamladı.

Hisse senetleri özelinde, Home Depot ve Caterpillar hisselerinde değer kazançları %2’ye yaklaşırken, beklentinin altında finansallar açıklayan şirketlerin realizasyonlara sahne olduğu görüldü. Warner Bros Discovery hissesi zayıf gelen 1Ç24 sonuçlarının ardından %2 düştü. Yarı iletken madde üreticisi Arm, beklentileri karşılayamayan gelir öngörüsü nedeniyle %6 geriledi. Airbnb hissesi de güçlü sonuçlarına karşın, zayıf yılsonu öngörüsü nedeniyle %7 düşüş kaydetti.

Bugün ne bekliyoruz?

Bu sabah Asya piyasalarında ise Çin piyasaları hariç alıcılı seyir görülüyor. Dün ABD’de açıklanan haftalık işsizlik maaşı başvuruları verisinin Fed’in faiz indirim beklentilerini destekler nitelikte gerçekleşmesine ek olarak, bölge özelindeki gelişmeler piyasalardaki görünümde etkili oluyor. Bloomberg’ün Hong Kong’da yetkili otoritelerin bireysel yatırımcıların Stock Connect üzerinden alınan yerel şirketlerin sağladığı temettü gelirinin vergiden muaf tutulmasına ilişkin teklif hazırlamayı planladıkları belirtildi. Söz konusu gelişmenin desteğinde Hang Seng endeksinin %2’ye varan yükselişle 9 ayın zirve seviyesine yükseldiğini gözlemliyoruz. Japonya cephesinde de bu sabah açıklanan hanehalkı harcamaları verisi sonrası Nikkei endeksi %0,35 artıda. Mart ayı verisinin aylık bazda %1,2 artarken, yıllık bazda da %1,2 düşüş kaydetti. Genel çerçevede tüketim eğiliminin beklentiden iyi seyrettiğine işaret eden veri BoJ’un politika duruşuna ilişkin soru işaretlerini öne çıkarıyor. Diğer Asya endekslerinden S&P ASX 200 endeksi %0,55, KOSPI endeksi %0,63, Nifty endeksi de %0,60 yükseliyor. Shangai endeksi ise %0,20 ekside.

ABD vadelilerinde hafif alıcılı seyir gözleniyor.

Bugün ABD’de Michigan tüketici güveni verisi takip edilecek. Mayıs ayı öncü verisinin aylık bazda 1 puan düşüşle 76,2 seviyesinde gerçekleşmesi bekleniyor.

Gelecek gündemde neler var?

Pazartesi günü ABD’de NY Fed’in 1 yıllık enflasyon beklentisi takip edilecek. Hatırlanacağı üzere Mart ayında söz konusu beklenti %3 seviyesinde oluşmuştu. Salı günü de NFIB küçük işletme iyimserliği ve ÜFE verileri takip edilecek. Hatırlanacağı üzere NFIB küçük işletme iyimserliği Mart ayı verisi aylık bazda 0,9 puan düşüşle 88,5 seviyesinde gerçekleşmişti. ÜFE cephesinde ise piyasa beklentisi Nisan ayı verisinin aylık bazda %0,3, yıllık bazda da %2,1 artış kaydedeceği yönünde. Çekirdek verinin de aylık ve yıllık bazda sırasıyla %0,2 ve %2,3 artışlar kaydetmesi bekleniyor. Euro Bölgesi’nde de ZEW beklenti anketi takibimizde olacak. Hatırlanacağı üzere Nisan ayı verisi aylık bazda 10,4 puan artışla Şubat 2022’den bu yana görülen zirve seviye olan 43,9’a yükselmişti. Çarşamba günü de ABD’de MBA mortgage başvuruları, Empire manufacturing, TÜFE ve perakende satışlar verilerine ek olarak reel saatlik ve haftalık kazançlar verileri takip edilecek. Hatırlanacağı üzere 3 Mayıs haftasına ilişkin MBA mortgage başvuruları verisi haftalık bazda %2,6 artış kaydetmişti. Empire manufacturing Mayıs ayı verisinin de aylık bazda 4,3 puan artış kaydederek -10 seviyesinde gerçekleşmesi bekleniyor. TÜFE cephesinde de piyasa beklentisi Nisan ayı manşet verisinin aylık ve yıllık bazda sırasıyla %0,4 ve %3,4 artışlar kaydedeceği yönünde. Çekirdek verinin de aylık bazda %0,3, yıllık bazda da %3,6 yükselmesi bekleniyor. Perakende satışlar cephesinde de aylık verinin manşet ve çekirdek bazda sırasıyla %0,4 ve %0,1 artışlar göstermesi bekleniyor. Reel saatlik ve haftalık kazançlar verisine ilişkin olarak ise piyasa beklentisi bulunmuyor. Hatırlanacağı üzere Mart ayı verisi yıllık bazda %0,6 artış kaydetmişti. Euro Bölgesi’nde de sanayi üretimi verisine ek olarak 1Ç24 büyüme verisinin ikinci okuması takip edilecek. Hatırlanacağı üzere Şubat ayı sanayi üretimi verisi aylık bazda %0,8 artarken, yıllık bazda %6,4 gerilemişti. 1Ç24 büyüme verisinin ilk okuması da bölge ekonomisinin bu dönemde çeyreksel ve yıllık bazda sırasıyla %0,3 ve %0,4’lük GSYİH artışlarına işaret etmişti. Asya cephesinde de Çin’de 1 yıllık orta vadeli kredi faizi verisi takip edilecek. Piyasa beklentisi söz konusu göstergenin %2,5 seviyesinde sabit tutulacağı yönünde.

Kaynak Halk Yatırım