Marbaş Menkul Değerler’den günlük stratejik bakış

Marbaş Menkul Değerler’in raporunda içeride devam eden belirsizlik sürecine küresel risk iştahındaki düşüş de eklenirken endeksin, 9400-9800  hareket bandının bir kez daha taban seviyesine yaklaştığı belirtildi. Raporda şöyle denildi:

“9400-9500 bölgesini bu süreci hazmetmek adına önemli bir eşik olarak görmeye devam ediyoruz. Bu bant üzerinde kalınması hazmetme sürecini 9400-9800 bandında geçirme olasılığını artıracaktır ancak riskler hala aşağı yönlü.  Risklerin ağır bastığı tabloda (beklenenden yüksek enflasyon ya da tekrar artacak siyasi tansiyon) ise bu hazmetme bandının 8600-9400 şeklinde işlediğini görebiliriz.

“Henüz algıda net bir toparlanma yaşandığını söylemek güç. Bu bağlamda 9400 seviyesini, tepki için alınan pozisyonlar açısından stop noktası olarak dikkate almaya devam ediyoruz. Bu dengelenme sürecinde en makul dağılımın, fırsatları ve riskleri gözetecek şekilde,    yüzde 30 hisse,  yüzde 30 gram altın, yüzde 40 likit sabiti getirili enstrümanlar (nakite yakın) olduğu kanaatindeyiz. Dengelenme sonrası ortaya çıkacak tabloya göre bu varlık dağılımını gözden geçiriyor olacağız.

“Şu an yaşanan ve belirsizliği artıran mevcut tablonun zamana yayılacak bir hazmetme sürecine ihtiyaç duyduğunu düşünüyoruz. Bu bağlamda büyük resimde 10000-10200 bandının mevcut senaryoda aşılmasının çok kolay olmadığını düşünürken, gelinen seviyelerde kontrolsüz risk almak yerine dengeli bir varlık dağılımıyla ve soğukkanlı kalmak en rasyonel yaklaşım olacak.

“9400-9800 mevcut geçerli trade bandı, 9400 kısa vadeli önemli geçiş ve tepki için alınan pozisyonlar adına stop noktası, 9400 altında minimum risk maksimum temkin.

“Bugün özelinde ise 9400-9600 bandında tepki denemelerinin öne çıktığı, dalgalı bir seyir olası görünüyor.”