Piramit Menkul: Asya hisse senedi piyasaları satıcılı seyretmektedir

Piramit Menkul Araştırma'nın analizinde şu ifadeler kullanıldı:

"Bugün Ne Bekliyoruz? 

Asya hisse senedi piyasaları haftanın son işlem gününde satıcılı seyretmektedir. Japonya’da bu sabah açıklanan bir dizi imalat sanayi verisinin ardından Nikkei225 Endeksi %0,98, Topix Endeksi %1,01 düştü. Japonya imalat sanayi ekimde bir önceki aya göre %2,8 ile beklenenden daha zayıf bir büyüme kaydetti. Ayrıca, Tankan anketi büyük imalatçılar arasındaki iyimserliğin beklenenden daha güçlü olduğunu işaret etti. Haftaya Japonya Merkez Bankası’nın (BoJ) para politikası toplantısı takip edilecek. Çin’de Şanghay Bileşik Endeksi %1,40 ve Shenzhen Bileşik Endeksi %1,56 geriledi. Hong Kong Hang Seng Endeksi %0,52 düştü. Asya piyasalarındaki aşağı yönlü seyre karşın Güney Kore’de pozitif bir seans izlendi; Kospi Endeksi %0,41, Kosdaq Bileşik Endeksi %1,46 prim yaptı. Tayvan Taiex Endeksi %0,11, Avustralya S&P/ASX200 Endeksi %0,41 geriledi. Dün açıklanan ABD ÜFE verisinin beklentiyi aşması kısa vadeli risk iştahının azalmasında etkili oldu. ABD endekslerinde düşüşle kapanışın ardından vadeli kontratlar bugün karışık bir açılışı işaret etmektedir.

Bugün Japonya’nın sanayi üretimi verisinin ardından gün boyunca Euro Bölgesi ve İngiltere’nin sanayi üretimi verileri takip edilebilir. İngiltere’de sanayi üretimi eylülde aylık %0,1, yıllık %0,7 azaldı. Ekimde aylık %0,2, yıllık %0,9 artış beklenmektedir. Euro Bölgesi’nde sanayi üretimi eylülde aylık %2,0, yıllık %2,8 azalmıştı. Ekimde aylık bazda değişim olmaması, yıllık %1,9 azalması beklenmektedir.

Piyasalarda Dün Ne Oldu? 

Hisse senedi piyasalarında karışık bir seyir hâkimdi. Asya’da, Çin CSI300 Endeksi %0,99, Hong Kong Hang Seng Endeksi %1,20, Güney Kore Kospi Endeksi %1,62, Japonya Nikkei225 Endeksi %1,21 yükseldi. Avrupa’da Stoxx Europe 600 Endeksi %0,14, Fransa CAC40 Endeksi %0,03 düşerken Almanya DAX Endeksi %0,13, İngiltere FTSE100 Endeksi %0,12 yükseldi. ABD endekslerinde ise S&P500 Endeksi %0,54, Dow Jones Endeksi %0,53, Nasdaq Bileşik Endeksi %0,66 oranında düşüşle kapandı.

Borsa İstanbul’da sınırlı kayıpların yaşandığı bir seans takip edildi. BIST100 Endeksi yatay seyretti. BIST 100’de işlem hacmi 85,48mlr TL olarak gerçekleşti. BIST30 Endeksi ise %0,20 düşerek 11,037 puandan seansı tamamladı. BIST Banka Endeksi %0,02, BIST Sınai Endeksi %0,08 primli kapandı.

AMB faiz kararı

Euro Bölgesi’nde AMB’nin yaptığı yılın son para politikası toplantısının sonuçları takip edildi. Piyasa beklentisine paralel 25bp’lık bir faiz indirimine gidilerek mevduat faizini %3 seviyesine indirdi. İndirimin ardından ana refinansman faizi %3,15, marjinal borç verme faizi ise %3,40 seviyesinde bulunmaktadır.

Almanya’nın erken seçime gitmesi, Fransa'nın istikrarlı bir hükümet kurmakta zorlanması ve ABD'nin yeni Başkanı Donald Trump’ın cezalandırıcı gümrük vergileri tehdidinde bulunması nedeniyle Lagarde, "ticaret sürtüşmelerinin" büyümeyi olumsuz etkileyebileceği ve enflasyonu artırabileceği gibi temkinli bir şekilde endişelerini dile getirdi.

Banka, raporda yayımladığı tahminde bu yıl reel GSYİH tarafında %0,7, gelecek yıl %1,1, 2026 ve 2027 için ise sırasıyla %1,4 ve %1,3 büyüme beklemektedir. 2024 ve 2025 enflasyon tahminleri aşağı revize edildi; bu yıl %2,4, gelecek yıl %2,1, 2026 ve 2027 için sırasıyla %1,9 ve %1,4 olması tahmin ediliyor.

Euro Bölgesi’nde manşet enflasyon öncü verilere göre ekimde %2,0’den kasımda %2,3’e yükselse de AMB’nin %2 resmi hedefine yakın seyretmektedir. Öncü verilere göre çekirdek enflasyon kasımda %2,7 ile eylül ve ekime paralel gerçekleşti.

ABD ÜFE verisi (Kasım)

ABD’de dünkü kasım TÜFE verisinin ardından kasım ÜFE rakamları takip edildi. ÜFE kasımda aylık bazda %0,2 beklentisinin üzerinde %0,4, yıllık bazda ise %2,6 beklentisinin üzerinde %3 artış gösterdi. Çekirdek ÜFE ise aylık bazda beklentilere paralel %0,2, yıllık bazda da %3,2 beklentisinin üzerinde %3,4 artış gösterdi.

20 Aralık’ta Fed’in tercih ettiği enflasyon göstergesi olan kasım ayı PCE Fiyat Endeksi yayımlanacak. Öncesinde, Fed’in gerçekleştireceği yılın son Federal Açık Piyasa Komitesi (FOMC) toplantısı 17-18 Aralık’ta gerçekleştirilecek. Eylülden beri toplam 75bp faiz indiren Fed’den Aralık toplantısında 25bp faiz indirimi beklenmektedir. PCE verisinin FOMC sonrasında yapılacak olmasından dolayı TÜFE/ÜFE rakamlarının faiz beklentileri üzerindeki etkisi görece yüksek olabilir.

Türkiye; Cari İşlemler Dengesi (Ekim)

Türkiye Cumhuriyet Merkez Bankası (TCMB) ekim sonu Ödemeler Dengesi İstatistiklerini yayımladı. Ekimde, cari işlemler dengesi 1,88mlr USD, altın ve enerji hariç cari işlemler dengesi 7,16mlr USD fazla verdi. Ocak-ekim döneminde cari denge 3,29mlr USD açık verdi. Ekim 2024 itibarıyla yıllıklandırılmış cari açık 7,7mlr USD’ye geriledi."